Jag är fortsatt nöjd med denna utveckling men räknar med att börsen kan få få sig en törn nedåt framgent. Eftersom det verkar bara bli svårare och svårare att förutspå när samhällena ska "öppnas" igen och bolagen ta fart igen har jag gjort en hel del justeringar under veckan. Sedan botten mot slutet av mars har fastighetsaktierna fått en skjuts uppåt vilket gör att jag är överviktad där nu vilket jag inte vill. Jag väljer att avyttra mig helt mitt innehav i Castellum, dels för att minska fastighetsvikten i portföljen och dels för att ungefär hälften av deras bestånd består av kontor samt en signifikant del mot butiker. Vinsten vid försäljningen blev 19%. Jag använder det kapitalet för ta positioner i tre bolag som bör klara Coronakrisen bra. Dessa är Bure, Teladoc och Okta. Jag har ägt alla tre aktier tidigare och har sett fram emot att äga dem igen.
Ett ytterligare led i att minska exponeringen mot butiker är att jag sålt mitt innehav i Realty Income. Bolaget är bland mina äldsta innehav men jag har svårt att se hur de ska klara sig lika bra under pandemin men även efter med tanke på alla bolag som kan få svårt att betala hyran, även om just Realty Income har många stora bolag som kunder. Vinsten blev 16% vid försäljningen. Med de pengarna tar jag in Netflix som nu utgör cirka 4% i portföljen.
Den sista ändringen jag gjort är att jag ersatt Prosus med Tencent då jag inte är intresserad av övriga onoterade innehav i investmentbolaget samt att rabatten inte tycks bli mindre mot deras innehav i Tencent. Tencent utgör nu cirka 2% i portföljen och jag avser att vikta upp den.
Jag är högst medveten om att Teladoc, Okta och Netflix handlas rekorddyrt men jag tror att de fortsätta att växa och jag väljer att den risken. Alla tre bolag följer megatrender och är bolag som kommer klara sig bra under både coronakrisen och efteråt.
Köpt
Tencent
Bure
Teladoc
Okta
Sålt
Realty Income
Castellum
Prosus
Ökat
-
No comments:
Post a Comment